A regra de sobrevivência de um trader de oito anos: sobreviver no jogo e ganhar dinheiro com disciplina.

Fazendo trading há oito anos, nunca vi ninguém ganhar consistentemente com "previsões precisas"; ao contrário, vi muitas pessoas perderem todo o seu capital devido à ganância e à sorte. Na verdade, o núcleo do trading é muito simples: primeiro aprenda a proteger seu capital nas oscilações, depois use uma disciplina rigorosa para garantir os lucros. Essas reflexões de cinco anos são o que eu aprendi ao sair da liquidação e ao me aprimorar nas flutuações; cada uma delas contém lições preciosas.

1. O controle de risco é a linha de vida, o stop loss é uma regra morta.

Viver no mercado a longo prazo não depende de quanto se pode ganhar, mas de quanto se pode perder menos. Eu defini um padrão rígido para mim mesmo: se considerar o maior risco suportável como 100 pontos, então em cada transação, o risco exposto deve ser no máximo de 1 a 3 pontos. Por exemplo, com um capital de 100 mil, o limite de perda em uma única vez não deve ultrapassar 3000, e assim que se aproxima desse valor, independentemente de a tendência do mercado se reverter ou não, é preciso sair imediatamente.

O stop loss nunca foi uma "opção", mas sim a última linha de defesa para proteger o capital. Não importa se o preço caiu para o ponto pré-definido, se a lógica de entrada não se sustentou ou mesmo se, após alguns dias, não vi o retorno esperado, eu sempre encerraria a posição de forma decisiva. Já vi muitas pessoas agarrando-se à esperança de "esperar um pouco mais para recuperar o capital", transformando perdas pequenas em liquidações, e, no final, não tendo nem a chance de se recuperar. Além disso, se houver uma retração de 30% após obter lucro, também farei o lucro imediatamente - em vez de buscar "vender no ponto mais alto", é melhor segurar o lucro nas mãos e garantir a segurança.

2. O sistema de negociação é a base, a disciplina é mais importante do que a análise.

As pessoas que têm lucros estáveis têm sua própria "estrutura de negociação" e não fazem ordens aleatórias baseadas em sentimentos. Eu vi duas maneiras efetivas de construir isso: uma é a "tipo equilibrado", onde 40% é baseado em fundamentos (como políticas da indústria, relação de oferta e demanda), 30% em análise técnica (gráficos de preços, médias móveis), 20% em experiência e 10% em intuição; a outra é a "tipo técnico", onde 80% se concentra em indicadores técnicos e 20% em fundamentos auxiliares. Mas, independentemente do tipo, o núcleo é "saber claramente o que se pode fazer e, mais importante, o que não se pode fazer".

Eu já cometi um grande erro: o sistema avisou claramente que "era hora de fechar a posição", mas com base no meu próprio julgamento, pensei "isto é o topo, vou esperar mais um pouco para ganhar mais", e acabei vendo 40% do meu patrimônio evaporarem. A partir daí, percebi que não importa quão boa seja a análise, sem disciplina na execução, tudo é em vão. As regras definidas pelo sistema devem ser seguidas rigorosamente, como uma máquina, sem qualquer "exceção".

3. No final das contas, a negociação é sempre uma luta consigo mesmo

O verdadeiro adversário nas transações nunca é o mercado, mas sim a própria ganância e medo. Depois de ganhar algumas vezes seguidas, é fácil ficar deslumbrado e querer "negociar mais" para ganhar ainda mais; nesse momento, eu forço a redução da posição em 50%, obrigando-me a manter a calma. Após perder dinheiro, é fácil querer "recuperar rapidamente", fazendo pedidos impulsivos; nesses momentos, eu simplesmente paro, mesmo que o mercado esteja bom naquele dia, evitando decisões emocionais que possam arruinar a conta.

Na verdade, a volatilidade do mercado não é uma coisa ruim, mas sim uma oportunidade para ganhar dinheiro, desde que você consiga controlar os desejos com racionalidade. Durante seis meses, eu consegui lucrar lentamente através de negociações com posições leves, retirando dinheiro sempre que ganhava um pouco; no final, usei esses lucros para comprar 3 carros e uma casa. Agora, olhando para trás, esse hábito de "lucrar e retirar" tornou a conta ainda mais estável - o dinheiro que tenho é real, minha mentalidade se mantém estável e minhas operações não se deformam.

4. O dinheiro é ganho sentado, a revisão é o caminho mais rápido para o progresso

Muitas pessoas acham que "só se ganha dinheiro com negociações frequentes", mas na verdade é exatamente o contrário. Na maior parte do tempo, o que se deve fazer é "esperar" — esperar que os sinais que se encaixam no seu sistema apareçam antes de agir. Já vi muitos iniciantes que, assim que o mercado abre, ficam operando de um lado para o outro, e no final pagam muitas taxas, enquanto seu capital ainda diminui bastante. As verdadeiras negociações lucrativas costumam ser "visão rápida e certeira, entrada decisiva e paciência para manter".

E, independentemente de lucro ou prejuízo, cada transação deve ser revisada. Eu vou anotar a lógica de abertura de posição, as razões para o fechamento, as mudanças de capital na época, e até mesmo as minhas emoções, analisando como se estivesse descascando uma cebola: este lucro foi devido à sorte ou o sistema estava correto? O prejuízo foi devido a uma regra não executada ou um erro na interpretação do sinal? Não se deve ficar obcecado com o "por que desta vez caiu", mas sim procurar padrões nos dados, por exemplo, "como devo agir na próxima vez que encontrar essa formação". O meu próprio sistema de negociação foi aperfeiçoado pouco a pouco após inúmeras revisões de perdas.

5. Deve sempre ter respeito pelo mercado, não trate a "experiência" como "verdade".

O mais certo sobre o mercado é que ele nunca é certo. Às vezes você ganha dinheiro, pode ser apenas sorte, não se engane achando que é sua "habilidade técnica", e não confunda sorte com habilidade. Antes, quando trabalhava com minério de ferro, vi o preço ultrapassar o ponto alto histórico e, com base na experiência de que "pontos altos históricos vão corrigir", fiz uma grande aposta vendendo a descoberto, e acabei perdendo muito. Desde então, aprendi que os dados históricos podem ser uma referência, mas não podem definir o futuro; seguir a tendência é muito mais importante do que se preocupar com "pontos precisos".

Os verdadeiros mestres da negociação nunca lutam contra o mercado, não acreditam que "consigam prever o行情". Eles apenas usam regras para bloquear riscos, buscando oportunidades certas em meio à incerteza, e ganhando dinheiro lentamente na reconciliação consigo mesmos. Afinal, negociar é uma maratona, não uma corrida de cem metros; ser capaz de continuar é mais importante do que lucros momentâneos.